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[請益] TD開戶 目前投資分享及疑問

看板Foreign_Inv (海外投資)作者 (貪婪與恐懼 )時間9年前 (2016/01/18 23:44), 編輯推噓5(5推 0噓 62→)
留言67則, 6人參與, 最新討論串1/1
大家好 小弟我在去年年底終於開好戶(TD) 準備開始資產配置 看了綠角許許多多文章 針對資產配置 他已X先生為例 問題一: 股票的配置 是以 當時 全球股票市值 去分配比例 若用此方式去配置 目前的市場 美國的比例會佔到60%以上(沒準確計算 但我記得這%數會在60%~70%之間好像) 原因沒別的 VTI從金融海嘯後 一路噴上去 且VEA遇上歐債 VWO是一直沒跟上 所以當然美股市值佔全球最高 (我想是不是因為這樣 所以VT的配置 才會把美國比例配的這麼高) 想請問各位 這樣是否就 稍微有點 "追高"的味道呢 問題二: 綠角不斷的強調股債的重要 並用實例去解釋在股票跌的時候 債券會上漲 若看最近(就2016開年到今天) VTI VEA VWO 大跌 我也沒看到 BWX BND VGIT 這幾隻強彈(有漲 但幅度並不大 ) 實在是讓我不太了解債券的好處 想請教大家是我標的選的不對嗎? 想跟大家一起討論 (若有違反板規或者語意不順 請告知 我在修改XD) 最後打一句 看到綠角的教學 心裡只有一句話 相見恨晚.......... -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 220.133.134.120 ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1453131898.A.BCB.html
推
01/19 01:15, , 1F
因為你看錯標的~中短期債券~波動率比較低~長債動率高~你去
01/19 01:15, 1F
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01/19 01:15, , 2F
看TLT和EDV~會漲比較多~BWX因為不是美元避險所以全球貨幣都
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01/19 01:15, , 3F
在貶導致BWX價錢再跌~可是反過來說一旦全球貨幣止貶~甚至回
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01/19 01:15, , 4F
升~BWX就可以賺不少匯率紅利~
01/19 01:15, 4F
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01/19 01:17, , 5F
債券不是股票~當然帳跌幅相對股市會比較低~可是當股市大跌~
01/19 01:17, 5F
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01/19 01:17, , 6F
債券小賺~出脫債券換股市~就會比你存了好幾年現金等一波來
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01/19 01:17, , 7F
的賺~
01/19 01:17, 7F
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01/19 01:18, , 8F
既然你是TD開戶~就不要去買VT~
01/19 01:18, 8F
推
01/19 01:20, , 9F
股票方面個人配置會是(VTI+VBK+VDC) + VEA+ VWO
01/19 01:20, 9F
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01/19 01:22, , 10F
近10年來VDC的績效非常驚人~雖然我不知道未來10年如何~但是
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01/19 01:22, , 11F
單憑金融海嘯的抗跌能力+波動率+年化報酬率來講~是非常優秀
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的標的~可惜不是免費101
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補充一下股票的部分會另外再搭配VNQ
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推
01/19 01:26, , 14F
至於債券的部位以我的年紀~大概是配25%~我是配置BWX + EDV~E
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DV波動很大~但是基本上和股市負相關程度非常高~
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01/19 01:29, , 16F
長遠來看~如果能夠持續5~10年只進不出~報酬通常會很可觀~債
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01/19 01:29, , 17F
券的配置主要是要降低你整個波動率~不會因為臨時要用錢~剛好
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遇到股市大跌~需要賠很多錢出場~基本上把債券的部位視為你
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的臨時準備金的水位來做配置即可~
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01/19 01:46, , 20F
因為美國升息風險~加上最近價格飆高~擔心風險的話建議先買BN
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D~等到下半年或明年景氣比較確定後~再轉入長債的部分來獲取
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較高的報酬率~
01/19 01:46, 22F
推
01/19 08:47, , 23F
Q1: US目前佔VT約52% http://imgur.com/FOm7CZk
01/19 08:47, 23F
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01/19 08:49, , 24F
Q2: 傳統的資產配置理論, 債券的目的市穩定, 保本.
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01/19 08:51, , 25F
是市場下跌時的保護傘, 並不是為了資本利得.
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01/19 08:51, , 26F
主要的資本利得還是來自於股票.
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01/19 11:14, , 27F
債券是讓你的波動下降...不是每個人心臟都那麼大
01/19 11:14, 27F
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01/19 18:34, , 28F
先謝謝各位的討論，第一個問題是 哪邊找的到目前各國股市市
01/19 18:34, 28F
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01/19 18:34, , 29F
值(stockQ)似乎是舊的，若找的到好了，我猜美股的比例一定會
01/19 18:34, 29F
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01/19 18:34, , 30F
像VT一樣佔50%以上 若假設好了 美國是50% 非美已開發是40%
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01/19 18:34, , 31F
新興市場是10% (假設全國股票市值比例是這樣)我照著這樣的
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01/19 18:34, , 32F
比例去配置股票，不就稍微的有點把目前最夯的美股佔了我比
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01/19 18:34, , 33F
較大部分的資產嗎？
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01/19 18:37, , 34F
把時間拉到2007年底 當時的新興市場佔全球股票市值的比例一
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01/19 18:37, , 35F
定比較高 若當時依照綠角的這樣配置 勢必比較有風險 只是想
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避免此情形的發生
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所以想問看看 哪邊可以查到 全球各國 股票市值的比例 然後真
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實情形出來 再看看有沒有哪邊的比例太高 投資人自行可以要
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調整的地方(就是怕目前的情形跟2007年的情形發生)
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01/19 18:44, , 40F
債券的問題 目前我觀察到的方向似乎是 政府債與股票的負相
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01/19 18:44, , 41F
關最大(不對的話 還請指正) 找了幾個先鋒的標的 有發現以下
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幾個點
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01/19 18:52, , 43F
並沒有市值比擬vea vwo規格等級(大約50B) 看綠角說 市值越大
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01/19 18:52, , 44F
的ETF越能買齊囊括在內的標的(也越能達到貼近指數的效果?)
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只有BND(市值大 但只有部份是政府債 公司債的部份感覺負相
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01/19 18:52, , 46F
關沒那麼大) 及TIP(抗通膨這部份就沒研究....) 另外看綠角
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01/19 18:52, , 47F
文章 就算是AAA評價的債券 在超長期(20y)的違約率也不是很低
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01/19 18:52, , 48F
(好像是0.5%) 所以看債券的部份我才會已 中期債券(3~7y)的
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01/19 18:52, , 49F
部份去了解
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01/20 12:30, , 50F
1.你買的是債券ETF，不是單一債券，事實上風險很低。2.AAA違
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約率指的是公司債 。美國公債基本上是被視為零風險債券。EDV
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是100%純美公債。
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01/20 16:25, , 53F
世界銀行的市值資料 http://goo.gl/l3gQBS
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01/20 16:25, , 54F
跟常見的指數(MSCI, FTSE)相比主要差在中國的部分,
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不過近期都陸續在調高.
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01/20 16:25, , 56F
其他問題, 建議你有興趣去找幾本書來看看,
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01/20 16:27, , 57F
綠角說的也不是都一定對, 找到自己可以接受的才能長久.
01/20 16:27, 57F
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01/29 12:39, , 58F
你想法跟我ㄧ樣，我算美國市值約40%,新興約10-15%
01/29 12:39, 58F
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01/29 21:09, , 59F
我發現我算的是stockQ的舊資料，2007..XD
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01/29 21:43, , 60F
av大提供的世界銀行比較新，但有不少國家沒提供
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01/29 21:44, , 61F
剛找到一個2012的，http://goo.gl/ih0MGh
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01/29 22:45, , 62F
以上述的資料，大約美國35%:VEA40%:VWO25%
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01/29 22:49, , 63F
VT是美52%:新興6%:其他42%
01/29 22:49, 63F
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01/29 22:57, , 64F
應該不是以該國股票市值來，剛看了VWO成份更明顯
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01/29 22:58, , 65F
中國佔30%，台灣第2佔15%，但台灣市值在新興內應在6名外
01/29 22:58, 65F
推
01/30 23:28, , 66F
大家可以注意一下 從晨星的資料對比先鋒官網~VWO的總資
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01/30 23:28, , 67F
產好像差了20B...導致我現在都會對比兩個的資料
01/30 23:28, 67F
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