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[閒聊] GLD和VGIT對於VT的分散風險效果

看板Foreign_Inv (海外投資)作者 (chuliu)時間1月前 (2025/10/24 23:53), 1月前編輯推噓10(10推 0噓 21→)
留言31則, 13人參與, 1月前最新討論串1/1
我最近買了佔投資組合15%的vgit想說可以分散風險 但是查了vgit的報酬率有點差，成立到今2.x%最差的一年-10%以上 於是我考慮有沒有其他的好的分散風險的標的 我用grok.com問它 1.vgit還是gld哪一個是比較好的分散風險的標的對於VT來說 他算了老半天，是去網站抽資料算的，以前我們的學期報告，它兩分鐘搞定。 然後他說vgit比較好因為correlation較小長期甚至是負的 gld為商品為稍微正相關。 2.我請他算一下20% vgit 80% vt和100% vt的報酬和風險 3.我請他算一下20% gld 80% vt和100% vt的報酬和風險 結果vgit和vt雖然volitility有減少但是報酬也減少不少 然後gld和vt volitility也減少了但是報酬增加了 如果是這樣的結果，會不會多數人應該選gld呢？ 附圖 https://tinyurl.com/yve3c2ac https://tinyurl.com/2wrp6j8u -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 58.176.174.128 (香港) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Foreign_Inv/M.1761321199.A.5DF.html
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10/25 00:08, 1月前 , 1F
你用一段黃金表現好的時段回測當然是gld好
10/25 00:08, 1F
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10/25 00:09, 1月前 , 2F
如果是1980-2000回測，兩個就完全反過來了。
10/25 00:09, 2F
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10/25 00:10, 1月前 , 3F
資產配置要的是可長可久的，不能只拿5年10年的結果來比
10/25 00:10, 3F
也是不過vt和gld,vgit都沒有成立那麼久，如果用指數和黃金現價來代替看看 ※ 編輯: chuliu (58.176.174.128 香港), 10/25/2025 00:14:54
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10/25 00:18, 1月前 , 4F
portfolio visualizer如果用資產類別應該可以回測到1980年
10/25 00:18, 4F
我問grok.com 1980-2000黃金負報酬 1980-2025 3.73% 1980-2025 gold 20% sp500 80% vs sp500 100% https://tinyurl.com/5e7a23j9 ※ 編輯: chuliu (58.176.174.128 香港), 10/25/2025 00:32:01
推
10/25 00:45, 1月前 , 5F
AI的算數並不可靠，Garbage in Garbage out。
10/25 00:45, 5F
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10/25 00:47, 1月前 , 6F
第一張圖第一行VT的報酬率是年化12.89%，第二行是10.82%，你
10/25 00:47, 6F
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10/25 00:47, 1月前 , 7F
不覺得有矛盾嗎？
10/25 00:47, 7F
推
10/25 00:49, 1月前 , 8F
打錯。是第二張圖第一行是10.82%。
10/25 00:49, 8F
推
10/25 07:07, 1月前 , 9F
目前還是不要太倚賴AI的算術 就算給它真實資料都有可
10/25 07:07, 9F
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10/25 07:07, 1月前 , 10F
能算錯 何況沒給資料的情況下你根本不知道資料正確性
10/25 07:07, 10F
推
10/25 08:58, 1月前 , 11F
我連請AI用我給的資料算配置比例生成表格都會把加法算錯
10/25 08:58, 11F
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10/25 08:59, 1月前 , 12F
，更不敢相信叫AI去抓網路資料做複雜計算
10/25 08:59, 12F
推
10/25 10:09, 1月前 , 13F
如果加入DBMF.KMLM之類的CTA策略ETF呢？2022時對沖效果
10/25 10:09, 13F
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10/25 10:09, 1月前 , 14F
不錯但因為成立時間不長不確定長期配置成效
10/25 10:09, 14F
推
10/25 12:39, 1月前 , 15F
黃金未來漲跌根本無法預測啊 算爽的
10/25 12:39, 15F
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10/25 17:05, 1月前 , 16F
標準的看照後鏡開車法
10/25 17:05, 16F
推
10/25 17:59, 1月前 , 17F
要相關性低才有分散風險的作用
10/25 17:59, 17F
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10/25 18:09, 1月前 , 18F
黃金不生息, 你現在持黃金跟長期債券就是一年扛-5%劣勢
10/25 18:09, 18F
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10/25 18:09, 1月前 , 19F
反正你要覺得這樣扛30年能贏就做, 不能就不要做
10/25 18:09, 19F
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10/25 18:10, 1月前 , 20F
現在黃金看起來很明顯跟比特幣一樣有投機屬性
10/25 18:10, 20F
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10/25 18:10, 1月前 , 21F
跟股票也呈現正相關, 等到巨大系統性風險爆發
10/25 18:10, 21F
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10/25 18:11, 1月前 , 22F
肯定會跟股票一樣同跌. 然後FED要注入流動性的首選市場
10/25 18:11, 22F
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10/25 18:11, 1月前 , 23F
當然是國債, 不會是黃金、比特幣.
10/25 18:11, 23F
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10/25 18:12, 1月前 , 24F
你要想今天做資產配置到底是要避免什麼
10/25 18:12, 24F
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10/25 18:12, 1月前 , 25F
是不是要避免需要聯準會出手救市的那種場景
10/25 18:12, 25F
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10/25 18:13, 1月前 , 26F
既然是這樣就要去考慮那種產品才是FED注入流動性的入口
10/25 18:13, 26F
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10/26 13:51, 1月前 , 27F
以前確實股債配比股金配好，但你預測不了何時會再翻轉
10/26 13:51, 27F
推
10/26 15:56, 1月前 , 28F
10/26 15:56, 28F
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10/26 15:57, 1月前 , 29F
這篇報告有長期數據
10/26 15:57, 29F
推
10/26 17:06, 1月前 , 30F
有信心就買 ～
10/26 17:06, 30F
推
10/26 21:56, 1月前 , 31F
光是請AI查股價都錯得離譜，算報酬率還是自己來吧
10/26 21:56, 31F
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