Re: [新聞] 陸記憶體大咖示警牽動台廠…旺宏、華邦、南亞科等警戒

看板Stock (股票)作者kenbbc12321 (留痕)時間2小時前 (2026/07/01 10:20)推噓8(9推 1噓 14→)

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※ 引述《Cartier (卡帝亞)》之銘言： : 　 : 原文標題：陸記憶體大咖示警牽動台廠…旺宏、華邦、南亞科等警戒 : 　 : 原文連結：https://udn.com/news/story/7240/9598796 : 　 : 發布時間：2026-07-01 01:18 : 　 : 記者署名：李孟珊 : 　 : 原文內容： : 大陸最大、全球前三大編碼型快閃記憶體（NOR Flash）供應商兆易創新發出公告，示警 : 其所屬的存儲晶片產品價格已處於歷史高位，主要產品價格恐出現「相當幅度回落」，對 : 公司毛利率與整體獲利能力不利，並使得經營績效存在下降風險。 : 　 : 在全球主要記憶體業者幾乎全面看多市況，預期缺貨漲價潮將延續至少到2027年之際，兆 : 易創新重磅示警「報價觸頂、面臨下滑風險，不利公司營運」，震驚業界，並牽動旺宏（ : 2337）、華邦、南亞科等台灣同業後市。 : 　 : 兆易創新是催動大陸記憶體產業快速崛起的關鍵廠商，不僅在NOR Flash市場做得有聲有 : 色，並跨足SLC NAND、DDR3、DDR4、LPDDR4X等利基型記憶體，該公司在上海及香港股市 : 掛牌交易，產業地位相當有份量。該公司並有微控制器（MCU）、感測器及車用電子等產 : 品。 : 　 : 兆易創新記憶體產品與旺宏、華邦高度重疊，也和南亞科部分品項正面交鋒。 : 　 : 在此波記憶體市場邁入「超級循環周期」之前，兆易創新曾以價格戰搶單，使得旺宏、華 : 邦等台廠飽受壓力。 : 　 : 如今，兆易創新開示警「報價恐出現相當幅度滑落」第一槍，市場高度關注。 : 　 : 根據兆易創新公告，存儲晶片產業歷來具有明顯的景氣循環特性，隨著宏觀經濟環境、產 : 業周期及市場供需關係變化，未來主要產品價格可能出現相當幅度回落，屆時不僅該公司 : 產品售價將下滑，毛利率也將受到明顯衝擊，進一步影響整體獲利能力，公司經營績效存 : 在下降風險。 : 　 : 在市場一面倒看多記憶體後市，預期報價延續漲勢之際，兆易創新潑了一大桶冷水，業界 : 相當意外。 : 　 : 業界分析，近期記憶體價格飆漲，主要受AI伺服器需求強勁帶動，國際記憶體大廠紛紛將 : 資源轉向高頻寬記憶體（HBM）、高階DRAM及高層數3D NAND晶片等高附加價值產品，排擠 : 成熟製程與利基型記憶體供給，使NOR Flash、SLC NAND及利基型DRAM供應持續吃緊。 : 　 : 不過，兆易創新認為，利基型記憶體市場與主流DRAM、NAND市場不同，下游需求相對穩定 : ，主要應用涵蓋消費電子、工業控制、網通、車用電子等領域，而非手機、PC與伺服器市 : 場。 : 　 : 此次價格大漲，更多是受主流記憶體大廠策略轉向所帶來的間接受惠效應，而非終端需求 : 爆發。 : 　 : 受示警產品報價下跌訊息影響，兆易創新昨（30）日股價在陸、港股市同步下挫，跌幅分 : 別為2.9%、4.2%。 : 　 : 台廠方面，旺宏、南亞科在大盤勁揚1,126點下，均逆勢收黑，旺宏更遭外資大賣逾4萬張 : ，南亞科也遭調節逾1.8萬張；華邦盤中一度挫跌約3%，終場收紅，以207.5元、漲4.5元 : 收市，惟外資大賣近2.2萬張。 : 兆易創新（GigaDevice）是一家全球領先的無晶圓廠半導體公司，核心業務與台灣的華邦電（Winbond）、旺宏（Macronix）高度重疊，同時也與新唐（Nuvoton）在MCU領域競爭。它在全球NOR Flash市場佔有重要地位。（AI 與國產替代潮）：隨著端側 AI（Edge AI）和車用電子普及，設備對快速讀取代碼的 NOR Flash 需求翻倍。此外，在中國半導體「國產替代」政策紅利下，其 MCU 與存儲晶片在中國本土市占率具有極強的防禦性。（週期性強）：由於採取無晶圓廠模式，產能極度依賴晶圓代工廠（如中芯國際、長鑫存儲等）。且整體業績與半導體利基型市場的報價週期高度綁定，容易隨景氣上下劇烈波動。高度懷疑他是為了砍供貨商報價，故意喊的。還有一種可能是喊給競爭對手聽的，讓他們不敢擴廠。就算真的要殺，也是要殺華邦電、旺宏及新唐。就算新廠要開出產能也要2年後，到時也不見得穩跌，產能多2倍，毛利沒什麼掉也可能。上述資料有錯請協助更正。 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 101.8.91.126 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1782872455.A.C82.html

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dream18547

07/01 10:23, 2小時前 , 1^F

07/01 10:23, 1^F

怕誤殺其他的 ※ 編輯: kenbbc12321 (101.8.91.126 臺灣), 07/01/2026 10:26:01

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ksuenjjr

07/01 10:28, 2小時前 , 2^F

07/01 10:28, 2^F

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julian42

07/01 10:29, 1小時前 , 3^F