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[心得] 美債、去美元與黃金關係

看板Stock (股票)作者 (邊境商人)時間8小時前 (2025/04/13 01:03), 編輯推噓33(34推 1噓 73→)
留言108則, 37人參與, 1小時前最新討論串1/4 (看更多)
先說結論 做多黃金可能年報酬甚至優於台積電 川普這波關稅大戰 坦白講如果只針對特定區域或國家 而不是先端出前菜(莫名打擊加墨) 再接續系統性打擊 說不定真的有機會給他髒到些好處 問題就在於 因為國家政府、央行、金融機構、企業 持有資產一定會考量風險 美債的政治風險 明顯因川普屢次以高壓手段 與變化莫測的政策而大增 匯率風險也因川普系統性打擊 促成去美元化而大增 違約風險其實以美債來說 真的就只是假議題 但偏偏川普要把他當真 又因為川普的關稅戰 通膨風險也增加了 綜合上述 美債風險溢酬增加是絕對的 ------------------------- 目前的狀況下是 各國因為與美貿易摩擦 加上風險平衡 而降持美債、美元 停泊的資金 因此轉向避險貨幣(日圓為主)與黃金 然而只要川普任內 或說經歷此次事件 美債的避險能力 會遭受一定程度的質疑 如果狀況再度惡化 像是川普又來個大轉彎 或各國談判結果不順利 導致各國接連拋售美債的背景下 承接方可能就得要由美國獨自承接 也許這會是川普近來稍微安分一點的原因 -------------------------- 話題回到黃金 作為避險資產 原先黃金地位與美債美元持平 然而這次的風險源於美國 自然黃金理所當然的成為替代財 雖然現行貨幣制度早已不是金本位制 然而以購買力論 黃金依然是指標 因此預期通膨、預期貨幣失效、難以預測事件發生時 都會造就黃金大漲 而這些因素也都與川普有密切關係 那為什麼川普宣布對等關稅時 黃金也跟著下跌無法避險 因為預期金融市場總需求降低 以及不理性行為(即恐慌賣壓) 而現在冷靜下來看 便漸漸發酵去美元化與降持美債 作為替代財的黃金 當然不會全吃 但是流通的美債美元量體非常大 因此會不斷刺激黃金創高 那去美元化與降持美債會停止嗎? 看起來非常困難 至少川普任期非常困難 各國受川普貿易戰影響都非常劇烈 美債信評等第甚至有可能因川普一人便下修 沒有任何人會曾想過 美國核心首腦會不斷做出非理性行為 因此推測今年的風險資產可能受到排擠 轉進低風險資產中 綜合上述 做出黃金看多的理由小結 川普推升持有美債、美元風險 川普製造全球不確定性，加大低風險資產需求 競爭對手弱化(美債、美元) -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc), 來自: 118.167.5.248 (臺灣) ※ 文章網址: https://www.ptt.cc/bbs/Stock/M.1744477417.A.B1B.html
推
04/13 01:05, 8小時前 , 1F
只是現在黃金是歷史最高的水位 貴到爆炸
04/13 01:05, 1F
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04/13 01:06, 8小時前 , 2F
不然買白銀吧，還便宜
04/13 01:06, 2F
推
04/13 01:07, 8小時前 , 3F
最優的不好說，最爛的是美債
04/13 01:07, 3F
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04/13 01:08, 8小時前 , 4F
聰明人都會選比特幣
04/13 01:08, 4F
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04/13 01:08, 8小時前 , 5F
黃金還可能被政府沒收
04/13 01:08, 5F
推
04/13 01:09, 8小時前 , 6F
其實還有瑞郎
04/13 01:09, 6F
→
04/13 01:10, 8小時前 , 7F
不過什麼東西都有匯兌問題 BTC你還不是換成U來用
04/13 01:10, 7F
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04/13 01:10, 8小時前 , 8F
btc換U的磨耗還最大
04/13 01:10, 8F
推
04/13 01:12, 8小時前 , 9F
現金不動產黃金這樣吧，不過真的要避險的話，食物
04/13 01:12, 9F
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04/13 01:12, 8小時前 , 10F
水藥品菸酒這些物資感覺最實際，不然都是數字而已
04/13 01:12, 10F
推
04/13 01:12, 8小時前 , 11F
其實很多東西都要考慮。一個本來是低風險的東西，被
04/13 01:12, 11F
→
04/13 01:13, 8小時前 , 12F
各國大領導"非理性"賣出，所以可能就"賤賣"。美國收
04/13 01:13, 12F
噓
04/13 01:14, 8小時前 , 13F
不要太多預測，拋售美債Fed會來救，美債崩盤是假議
04/13 01:14, 13F
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04/13 01:14, 8小時前 , 14F
題
04/13 01:14, 14F
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04/13 01:14, 8小時前 , 15F
了反而賺到。然後美元下貶也是川普要的
04/13 01:14, 15F
推
04/13 01:14, 8小時前 , 16F
黃金有撐還是各國央行在買的
04/13 01:14, 16F
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04/13 01:14, 8小時前 , 17F
BTC相對來說是搭好交易系統的 跟石油和黃金相比
04/13 01:14, 17F
推
04/13 01:14, 8小時前 , 18F
加密貨幣哪天搞不好也會被川普惡整
04/13 01:14, 18F
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04/13 01:15, 8小時前 , 19F
台灣人買的美元保險大部分都是連結美債，擔心美債，
04/13 01:15, 19F
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04/13 01:15, 8小時前 , 20F
那就先解約保單
04/13 01:15, 20F
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04/13 01:15, 8小時前 , 21F
不過把美債評估為"非低風險"的風控模型，那基本整個
04/13 01:15, 21F
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04/13 01:15, 8小時前 , 22F
模型就是爛的 XDDD
04/13 01:15, 22F
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04/13 01:16, 8小時前 , 23F
囤黃金來保證自己的貨幣
04/13 01:16, 23F
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04/13 01:16, 8小時前 , 24F
黃金你要切分成公兩公絲去交易 火耗 偽造成本
04/13 01:16, 24F
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04/13 01:16, 8小時前 , 25F
BTC都幫你建好系統了 你也就是交易時不換算U了
04/13 01:16, 25F
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04/13 01:17, 8小時前 , 26F
你要換算成人民幣也就是按幾個鍵 不換算直接消費BTC
04/13 01:17, 26F
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04/13 01:17, 8小時前 , 27F
那就是兩邊直接用BTC交易
04/13 01:17, 27F
推
04/13 01:18, 8小時前 , 28F
但黃金有誰會買大量？尤其位階超高...
04/13 01:18, 28F
推
04/13 01:20, 8小時前 , 29F
你的系統不太安全啊 平均每5年倒一間世界前五大
04/13 01:20, 29F
推
04/13 01:20, 8小時前 , 30F
其實美元貶或流通性下跌，變相就是救美債，陣痛而
04/13 01:20, 30F
→
04/13 01:20, 8小時前 , 31F
已，這種就是特里芬問題的詛咒，短暫看還是fed會qe
04/13 01:20, 31F
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04/13 01:20, 8小時前 , 32F
；btc的交易架構比較直接，但也可能被搞，黃金就是
04/13 01:20, 32F
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04/13 01:20, 8小時前 , 33F
難大量購買或攜帶，trade也很難有個定式，都有缺點
04/13 01:20, 33F
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04/13 01:21, 8小時前 , 34F
mtGox跟FTX一個還沒念小學一個還沒念國中耶
04/13 01:21, 34F
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04/13 01:21, 8小時前 , 35F
黃金真的創很高很高你推黃金…
04/13 01:21, 35F
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04/13 01:21, 8小時前 , 36F
我就問如果黃金突然大跌下來
04/13 01:21, 36F
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04/13 01:21, 8小時前 , 37F
你是要加碼壓身家呢？
04/13 01:21, 37F
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04/13 01:21, 8小時前 , 38F
還是又想要根本來要長期投資的股票啊美債啊一樣認
04/13 01:21, 38F
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04/13 01:21, 8小時前 , 39F
賠？
04/13 01:21, 39F
還有 29 則推文
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04/13 01:37, 7小時前 , 69F
26年間他都無息 光是通膨就虧爛了2012-2020也是
04/13 01:37, 69F
→
04/13 01:37, 7小時前 , 70F
他一套真的套太久了...又沒有息
04/13 01:37, 70F
推
04/13 01:39, 7小時前 , 71F
黃金這時候買的 很容易被套20年喔
04/13 01:39, 71F
推
04/13 01:41, 7小時前 , 72F
歡迎做多日圓 做到100~120
04/13 01:41, 72F
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04/13 01:41, 7小時前 , 73F
日本升息會漲 fed降息會漲
04/13 01:41, 73F
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04/13 01:41, 7小時前 , 74F
套利交易平倉會漲 避險會漲
04/13 01:41, 74F
推
04/13 01:41, 7小時前 , 75F
12年放到20年才開始回本的日子…
04/13 01:41, 75F
→
04/13 01:41, 7小時前 , 76F
股市都不知道經歷多少個多空循環了
04/13 01:41, 76F
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04/13 01:41, 7小時前 , 77F
你愛放就去放
04/13 01:41, 77F
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04/13 01:41, 7小時前 , 78F
隨便一個大修正就是失落的10年
04/13 01:41, 78F
→
04/13 01:41, 7小時前 , 79F
我才不賭
04/13 01:41, 79F
→
04/13 01:41, 7小時前 , 80F
04/13 01:41, 80F
推
04/13 01:44, 7小時前 , 81F
我家裡也有存放金條備著，
04/13 01:44, 81F
→
04/13 01:44, 7小時前 , 82F
但我選擇每兩個月賣期貨轉倉賺那約5%的換月價差，
04/13 01:44, 82F
→
04/13 01:44, 7小時前 , 83F
現階段我期貨保證金得一直補沒錯
04/13 01:44, 83F
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04/13 01:44, 7小時前 , 84F
但我實體黃金有漲，換月價差給我的利息也夠高
04/13 01:44, 84F
→
04/13 01:44, 7小時前 , 85F
等未來黃金震盪甚至下跌
04/13 01:44, 85F
→
04/13 01:44, 7小時前 , 86F
我依然賺那換月價差對鎖著
04/13 01:44, 86F
推
04/13 01:47, 7小時前 , 87F
黃金年底可能5000鎂
04/13 01:47, 87F
推
04/13 01:50, 7小時前 , 88F
最多黃金的是誰啊
04/13 01:50, 88F
→
04/13 01:56, 7小時前 , 89F
黃金要確定欸
04/13 01:56, 89F
推
04/13 02:01, 7小時前 , 90F
當初剛突破2000可以買 因為是右側突破 現在才想進場
04/13 02:01, 90F
→
04/13 02:01, 7小時前 , 91F
就跟對折一樣見漲一段才想追 當然如果是為了避險可
04/13 02:01, 91F
→
04/13 02:01, 7小時前 , 92F
以買實體 不要買紙黃金
04/13 02:01, 92F
推
04/13 02:06, 7小時前 , 93F
現在的黃金很便宜
04/13 02:06, 93F
推
04/13 02:31, 6小時前 , 94F
黃金最多的就央行和貴金屬回收公司的金庫
04/13 02:31, 94F
→
04/13 02:42, 6小時前 , 95F
黃金不是不能買, 是什麼時候要賣…
04/13 02:42, 95F
推
04/13 03:11, 6小時前 , 96F
台美股高估值殺成這樣 演給你看了 還買黃金
04/13 03:11, 96F
推
04/13 03:16, 6小時前 , 97F
買實體黃金可以，現在進場買高點，是準備當羊宰
04/13 03:16, 97F
→
04/13 03:17, 6小時前 , 98F
漲太多最終都是被華爾街準備收割
04/13 03:17, 98F
→
04/13 03:35, 5小時前 , 99F
終結美國獨霸地位的還得是美國人阿
04/13 03:35, 99F
推
04/13 03:37, 5小時前 , 100F
買便宜的才安全，美債活美股都可以
04/13 03:37, 100F
推
04/13 03:52, 5小時前 , 101F
只要那個男人還在那個位置上持續講談話，黃金就是會
04/13 03:52, 101F
→
04/13 03:52, 5小時前 , 102F
有需求
04/13 03:52, 102F
推
04/13 03:58, 5小時前 , 103F
我目前是做多日元，黃金基期太高了不想碰
04/13 03:58, 103F
推
04/13 04:23, 4小時前 , 104F
黃金近期走勢已經出現高位震盪，要小心
04/13 04:23, 104F
推
04/13 04:59, 4小時前 , 105F
美元持續失信的狀況 黃金會再上去
04/13 04:59, 105F
推
04/13 06:01, 3小時前 , 106F
今年做多黃金超爽
04/13 06:01, 106F
推
04/13 07:37, 1小時前 , 107F
左膠引發天災誤國，右派硬漢造成世界區域戰爭。
04/13 07:37, 107F
推
04/13 07:42, 1小時前 , 108F
超扯超扯
04/13 07:42, 108F
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