Re: [請益] 100萬該如何投資呢?

看板CFP (理財規劃)作者fakir (氣定神閒)時間17年前 (2008/09/22 23:45)推噓1(1推 0噓 12→)

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※ 引述《kuoyu (^_^)》之銘言： : ※ 引述《fakir (氣定神閒)》之銘言： : : 另外可以建議參考一種 cover call的做法 : : 畢竟現在台股跌幅夠深了一些龍頭其實已經跌到六七年低點甚至歷史低點 : : 為了避掉還有可能短期下跌的風險可以利用跟券商承做cover call的方式 : : 賺取每各月的利息期滿領回股票 : : 例如一百萬買20張台塑進場價50元時間定短一點35天一次 : : 出場履約價112%(50 x 112% = 56) : : <這部分都可以自己設定包含天期進場價股票種類履約價> : : 那麼 35天之後只有兩種可能一種台塑超過56 一種沒有到56 : : 情況一台塑超過或等於56元 : : 那麼你可以拿到100萬x 112%=112萬獲利12萬再加上一開始的利息約1% : : 總獲利約為13萬左右 : : 情況二台塑沒有到56元 : : 那麼你就是把20張台塑領回去但是可以拿到約1%的利息獲利一萬 : : 下個月就給他再繼續做一次又可以繼續每各月領1%左右利息 : : 利用這種方式風險相當有限但一年可以領10~11次左右的利息 : : 利息不管怎樣都拿的到所以至少有各十來萬的利潤 : : 最大風險就是把一開始的20張股票領回去只要選擇夠穩健的股票 : : 就算股票都不漲也沒關係如果運氣好選擇的標的有上漲 : : 那麼獲利當然就不只利息了也包括這部分的利潤 : : 這樣應該會比單純的保本商品來的好一點僅供參考 : 看起來像是鄉民交給券商100萬去買了20張台塑股票 : 然後另外賣出台塑56元的選擇權買權賣給給選擇權買家 : 券商手上有20張台塑股票+出售買權的權利金 : 如果股票上漲超過56元買家執行選擇權以每股56沅江20張台塑股票賣給買家 : 然後券商將出售股票的金額112萬交給鄉民並交付利息 : 此時券商手上有權利金-利息鄉民手上有112萬+利息 : 如果股票不到56元選擇權買家放棄執行權利 : 券商將股票與利息交給鄉民 : 此時券商手上有權利金-利息鄉民手上有20張台塑股票+利息 : 不管股票漲跌只要利息小於權利金券商都是賺錢的 : 如果股價大於56元相當於鄉民將股票以56元賣給選擇權買家 : 56元與市價的差額就讓選擇權買家賺走了 : 如果股價不到56元選擇權買家認賠鄉民手上拿股票與利息 : 萬一股票跌到40元那鄉民......不要賣就不會賠嗎? 股票如果下跌一般一定就是繼續承做跟持有現股意思一樣但跟持有股票被套牢差別最大的地方在於股票被套牢就只能等解套再賣出之前除了配股配息之外不會有任何收益但利用cover call 如果不巧被套牢每個月仍能有穩定的現金流而且一般客戶在六月多會將股票領回暫時不承作因為七月要配股配息還可將現股領回參與除權息多領3~8%的現金股利(視股票而定) 這部分的現金流滿可觀的每月的利息 x 總共承作次數 + 現金股息 = 每年的現金流以台塑為例一般會有 1% x 10 + 7% = 17%左右的固定收益在股票不動的前提之下一百萬每年約可拿回17萬的現金 -- 往上爬的時候要對別人好一點，因為你走下坡的時候會碰到他們 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.cc) ◆ From: 220.128.220.11